• Offre réussie : 25 milliards de dollars de Hong Kong en obligations vertes en RMB, en dollars américains et en euros, avec un équivalent de 120 milliards de dollars de Hong Kong en commandes.
• Obligations innovantes : Émission des premières obligations vertes en RMB à 20 et 30 ans, prolongeant la courbe de rendement du RMB offshore.
• Enthousiasme mondial : Forte participation des investisseurs institutionnels mondiaux, renforçant le statut de Hong Kong en tant que plaque tournante de la finance verte.

Le gouvernement de la RASHK a lancé avec succès une offre d'obligations vertes de 25 milliards de dollars de Hong Kong, libellées en renminbi (RMB), en dollars américains (USD) et en euros (EUR) dans le cadre du programme gouvernemental d'obligations durables.

Détails clés:

• Prix : Les obligations ont été évaluées le 17 juillet 2024, après une tournée virtuelle le 16 juillet 2024.
  • Tranche de 2 milliards de RMB sur 2 ans à 2.60 %
  • Tranche de 2 milliards de RMB sur 5 ans à 2.70 %
  • Tranche de 2 milliards de RMB sur 10 ans à 2.80 %
  • Tranche de 2 milliards de RMB sur 20 ans à 3.05 %
  • Tranche de 2 milliards de RMB sur 30 ans à 3.15 %
  • Tranche de 1 milliard de dollars américains sur 3 ans à 4.336 %
  • Tranche de 750 millions d'euros à 7 ans à 3.379%

Intérêt des investisseurs :

• L'offre a attiré des investisseurs mondiaux, avec plus de 120 milliards de dollars de Hong Kong en commandes.
• Notamment, les obligations vertes en RMB à 20 et 30 ans sont les premières du genre émises par le gouvernement de la RASHK, l'obligation à 30 ans étant l'obligation en RMB la plus longue durée émise.

Déclaration du secrétaire financier :

• Le secrétaire financier Paul Chan a fait remarquer : «L'émission d'obligations vertes du gouvernement est une initiative importante pour promouvoir la transformation de Hong Kong vers une économie à faible émission de carbone et consolider le développement de Hong Kong en tant que pôle financier vert et durable. L'émission inaugurale d'obligations en RMB à 20 et 30 ans contribue à étendre la courbe de rendement du RMB offshore, à enrichir davantage l'offre de produits en RMB offshore et à promouvoir l'internationalisation du RMB de manière ordonnée."

Cadre obligataire et notations :

• Émis dans le cadre du Global Medium Term Note Programme dédié aux obligations vertes depuis début 2021.
• Règlement prévu le 24 juillet 2024, coté à la Bourse de Hong Kong et à la Bourse de Londres.
• Attribué AA+ par S&P Global Ratings et AA- par Fitch.

Impact environnemental:

• Les bénéfices sont versés au Fonds de réserve pour les travaux d'investissement, finançant des projets présentant des avantages environnementaux et soutenant le développement durable.
• Le cadre des obligations vertes du gouvernement de la RASHK, mis à jour en février 2022, s'aligne sur les normes et pratiques internationales du marché des obligations vertes.
• Opinion de deuxième partie de Vigeo Eiris (Moody's ESG Solutions) et certificat de finance verte et durable de la Hong Kong Quality Assurance Agency.

Article connexe: La dette durable de Hong Kong atteint 18.2 milliards de dollars en 2023 et devient la 5e plus importante au monde

Répartition des investisseurs par catégorie :

• Obligations vertes en RMB : 71 % de banques, 13 % de banques centrales/fonds souverains, 16 % de gestionnaires de fonds/banques privées.
• Obligations vertes en USD : 57 % de banques, 22 % de banques centrales/fonds souverains, 21 % de gestionnaires de fonds/banques privées.
• Obligations vertes en EUR : 48 % de banques, 14 % de banques centrales/fonds souverains, 38 % de gestionnaires de fonds/banques privées.

L'Autorité monétaire de Hong Kong représentait le RAS de Hong Kong gouvernement dans cette offre d'obligations vertes, poursuivant ainsi la dynamique visant à promouvoir Hong Kong en tant que leader de la finance verte.