• $ 600 miljoen opgehaald voor een doel van $ 1.48 miljard voor de financiering van klimaatadaptatie en -mitigatie in opkomende economieën
• Gesteund door MUFG, FinDev Canada en het Green Climate Fund via een gemengde financieringsstructuur
• Verwacht wordt dat dit 19 miljoen mensen ten goede komt, 11,000 banen ondersteunt en jaarlijks 30 miljoen ton CO₂ bespaart.

Langetermijnklimaatkrediet voor economieën met een hoog risico

Climate Fund Managers (CFM), MUFG Bank, FinDev Canada en het Green Climate Fund (GCF) hebben een eerste financiering van 600 miljoen dollar binnengehaald voor het GAIA Climate Loan Fund. Dit is een initiatief dat is ontworpen om particuliere kredieten te kanaliseren naar klimaataanpassingsprojecten in enkele van 's werelds meest kwetsbare economieën.

Met als doel om in 2027 een bedrag van $ 1.48 miljard bijeen te brengen, introduceert GAIA een financieringsmodel dat is afgestemd op het overbruggen van het geschatte jaarlijkse tekort van $ 300 miljard aan adaptatiefinanciering. In tegenstelling tot conventionele klimaatfondsen die zich sterk richten op mitigatie, besteedt GAIA minstens 70% van zijn kapitaal aan adaptatie-investeringen zoals watersystemen, ecosysteemherstel, klimaatbestendige landbouw en infrastructuur. Tot 30% gaat naar mitigatieprojecten zoals hernieuwbare energie en koolstofarm transport.

Het fonds is actief in 19 ontwikkelingslanden en opkomende markten, waarbij minstens een kwart van de toezeggingen is bestemd voor de minst ontwikkelde landen en kleine eilandstaten in ontwikkeling. Dit zijn economieën die het meest zijn blootgesteld aan de gevolgen van klimaatverandering, maar die over een beperkte financiële capaciteit beschikken om zich aan te passen.

Gemengde financiering om privaat kapitaal te ontsluiten

GAIA maakt gebruik van een gelaagde blended finance-structuur die is ontworpen om institutionele investeerders aan te trekken en tegelijkertijd risico's te beperken. Publiek kapitaal van concessionele partners neemt de junior tranche in beslag, waardoor potentiële vroege verliezen worden opgevangen, terwijl commerciële investeerders de senior tranches aanhouden. Het fonds omvat ook een valutafaciliteit voor leningen in lokale valuta en een parallelle technische assistentiefaciliteit (TA) om de projectparaatheid en ESG-prestaties te versterken.

Cornerstone-toezeggingen werden verkregen van MUFG (senior capital), FinDev Canada (senior en junior capital) en GCF (junior capital). FinDev Canada heeft ook subsidies verstrekt aan de FX- en TA-faciliteiten, terwijl MUFG zal optreden als origination partner en projecten zal werven via haar wereldwijde netwerk.

"GAIA toont de kracht van partnerschap bij het bevorderen van klimaatactie en inclusie in opkomende marktens," zei Lori Kerr, CEO van FinDev Canadaa. "Door commercieel en concessioneel kapitaal te combineren met subsidiefinanciering voor technische assistentie en valutafaciliteiten, maken we leningen in lokale valuta mogelijk waar dat het hardst nodig is en maximaliseren we de impact van elke ontwikkelingsdollar."

Christopher Marks van MUFG beschreef GAIA als een cruciaal mechanisme om de kloof in klimaatfinanciering te dichten.Als origination partner zal MUFG zijn netwerk inzetten om projecten met een grote impact te vinden die het leven en de bestaansmiddelen in ontwikkelingslanden verbeteren., "Zei hij.

GERELATEERD ARTIKEL: ADB keurt klimaatfinancieringslening van $ 500 miljoen goed om klimaatactie in de Filipijnen te stimuleren

Particulier krediet voldoet aan publiek mandaat

Het financieringsmodel van GAIA gaat verder dan conventionele overheidssteun door langetermijnkrediet te verstrekken aan overheden, gemeenten, staatsbedrijven en ontwikkelingsbanken – entiteiten die vaak te maken hebben met onbetaalbare leenvoorwaarden voor klimaatadaptatie-infrastructuur. Door private kredieten te integreren in de publieke kredietverlening, beoogt het fonds de veerkracht van infrastructuur te stimuleren en mogelijkheden te creëren voor financiering van duurzame ontwikkeling.

Voor veel ontwikkelingslanden hebben adaptatieprojecten historisch gezien moeite gehad om particuliere investeringen aan te trekken vanwege de waargenomen lage rendementen en complexe risicoprofielen. De structuur van GAIA daagt dit verhaal uit door te bewijzen dat adaptatie-investeringen meetbare rendementen kunnen opleveren en tegelijkertijd de klimaatbestendigheid kunnen vergroten.

Mafalda Duarte, uitvoerend directeur van het Groene Klimaatfondsbenadrukte de systemische ambitie van het fonds: “GAIA toont aan dat aanpassing in de meest klimaatgevoelige regio's ter wereld rendement kan opleveren voor zowel wereldwijde investeerders als gemeenschappen. Nu GCF tot $ 150 miljoen toezegt als investeerder met eerste verliezen, zal het platform bijna tien keer dat bedrag mobiliseren voor veerkracht in Afrika, Azië en Latijns-Amerika.

Schaalbare impact

Bij volledige implementatie wil GAIA naar schatting 19 miljoen mensen helpen, 11,000 permanente banen creëren en jaarlijks ongeveer 30 miljoen ton CO₂-uitstoot vermijden. Het fonds streeft ook naar 700 MW aan hernieuwbare energiecapaciteit, 36,000 GWh aan schone energieopwekking en een verbeterde veerkracht voor meer dan 5,000 km² aan natuurlijke ecosystemen.

Andrew Johnstone, CEO van Climate Fund Managers, zei dat GAIA een significante evolutie in het financieringsmodel van CFM markeert.We breiden onze gemengde financieringsaanpak uit van aandelenkapitaal naar private kredieten, waardoor we langetermijnfinanciering kunnen bieden voor aanpassingsprojecten die de veerkracht van klimaatgevoelige gemeenschappen vergroten., "Zei hij.

GAIA bouwt voort op het succes van de eerdere Climate Investor One, Two en Three-aandelenfondsen van CFM, die financiering hebben gemobiliseerd voor meer dan 50 klimaatgerichte projecten in opkomende markten.

Bestuur en mondiale relevantie

Naast de directe financieringsdoelen vertegenwoordigt de structuur van GAIA een bredere bestuursverschuiving – een verschuiving die institutionele financiering combineert met ontwikkelingsmandaten en klimaatbestendigheidsdoelstellingen. Het fonds draagt ​​rechtstreeks bij aan zeven VN-doelstellingen voor duurzame ontwikkeling, waaronder gendergelijkheid, schoon water en sanitaire voorzieningen, betaalbare en schone energie, duurzame steden en klimaatactie.

Door publiek kapitaal te benutten om private investeringen minder risicovol te maken, biedt GAIA een repliceerbaar model voor het mobiliseren van institutionele financiering voor adaptatie – een gebied dat lange tijd over het hoofd is gezien door de kapitaalmarkten. Naarmate de gevolgen van klimaatverandering toenemen, kunnen dergelijke hybride financiële structuren een centrale rol gaan spelen in de manier waarop overheden en investeerders samenwerken om veerkracht in het komende decennium te financieren.

Volg ESG Nieuws op LinkedIn