Norges Bank investeert 1.5 miljard dollar in Brookfield's Global Transition Fund II
- Noorse staatsvermogensbeheerder doet eerste investering in energietransitiefonds.
- Er is een bedrag van 1.5 miljard dollar beschikbaar voor schone energie- en koolstofarme projecten op vier continenten.
- De verandering weerspiegelt de groeiende rol van niet-beursgenoteerde infrastructuur in institutionele portefeuilles die gericht zijn op netto-nul-emissiedoelstellingen.
Oslo stapt in de mondiale transitiekapitaalmarkten
Norges Bank Investment Management (NBIM), beheerder van het Noorse staatsinvesteringsfonds van 1.6 biljoen dollar, heeft 1.5 miljard dollar toegezegd aan het Global Transition Fund II (BGTF II) van Brookfield Asset Management. Daarmee breidt het fonds zijn blootstelling aan niet-beursgenoteerde infrastructuur voor hernieuwbare energie uit en is het de eerste toewijzing aan een speciaal fonds voor energietransitie.
De overeenkomst, ondertekend op 25 september, maakt deel uit van de strategie van NBIM om kapitaal te kanaliseren naar projecten die de uitstoot verminderen en de koolstofarme transitie in het hele systeem versnellen. Deze stap bouwt voort op een mandaat dat het Noorse Ministerie van Financiën in 2019 verleende om rechtstreeks te investeren in niet-beursgenoteerde hernieuwbare activa. Dit mandaat heeft NBIM al doende belangen te nemen in Europese zonne-energie, onshore en offshore windenergie en transmissie-infrastructuur.
Een nieuw hoofdstuk in de hernieuwbare strategie van NBIM
Harald von Heyden, wereldwijd hoofd energie en infrastructuur van NBIM, zei dat het partnerschap met Brookfield het bereik van het fonds vergroot tot meer dan alleen activa-specifieke deals.Deze overeenkomst markeert onze eerste investering in een energietransitiefonds. BGTF II stelt ons in staat te investeren in projecten die infrastructuur voor hernieuwbare energie ontwikkelen en tegelijkertijd de bredere transitie naar koolstofarme oplossingen in alle sectoren ondersteunen." Merkte hij op.
Tot nu toe richtte NBIM zich grotendeels op individuele activa. De nieuwe allocatie wijst op een bereidheid om fondsstructuren te gebruiken waar schaal, diversificatie en sectorbereik cruciaal zijn. Bestuurders gaven aan dat dit aansluit bij de huidige fase van de niet-beursgenoteerde infrastructuurstrategie, die directe belangen combineert met indirecte blootstelling.
Het wereldwijde platform van Brookfield
Brookfields Global Transition Fund II, het tweede in zijn toonaangevende serie over decarbonisatie, wil de overgang naar een netto-nul-economie versnellen door te investeren in schone energie, duurzame industriële oplossingen en bedrijfstransformaties die de CO2-intensiteit verminderen. Het fonds zal naar verwachting kapitaal inzetten in Noord-Amerika, Zuid-Amerika, Europa en Azië-Pacific, regio's waar Brookfield operationele platforms heeft.
Brookfield is uitgegroeid tot een van 's werelds grootste spelers op het gebied van hernieuwbare infrastructuur, met meer dan 30 gigawatt aan geïnstalleerde capaciteit en een ontwikkelingspijplijn van meer dan 100 GW. De transitiefondsstrategie heeft grote institutionele beleggers aangetrokken die op zoek zijn naar blootstelling aan activa die zich bevinden op het snijvlak van klimaatbeleid, industriële verandering en energiezekerheid op lange termijn.
GERELATEERD ARTIKEL: Norges Bank Investment Management investeert $ 1 miljard in fonds voor hernieuwbare energie met Copenhagen Infrastructure Partners
Van Heyden zei dat het besluit van NBIM volgde “grondige due diligence op zowel beleggings- als niet-financiële risico’s,“waarbij hij het vertrouwen in Brookfields staat van dienst benadrukte.”Brookfield heeft zichzelf gevestigd als een wereldleider in de energietransitie en beheert een van 's werelds grootste portefeuilles voor hernieuwbare energie," zei hij.
Implicaties voor institutioneel kapitaal
Voor beleggers illustreert de samenwerking tussen NBIM en Brookfield hoe 's werelds grootste staatsinvesteringsfonds zijn portefeuille herstructureert naar activa die zowel klimaat- als financieel rendement opleveren. Door een gepoolde fondsstructuur aan te gaan, kan NBIM exposure creëren aan markten en technologieën waar het opbouwen van directe participaties complexer of kapitaalintensiever is.
De toewijzing van $ 1.5 miljard geeft ook een signaal af aan andere institutionele beleggers die hun blootstelling aan de energietransitie overwegen: wereldwijde diversificatie en sectorbrede dekking worden steeds meer als noodzakelijk gezien om risico's te beheersen en groei te realiseren. Nu de regelgeving in Europa, Noord-Amerika en Azië strenger wordt, neemt de vraag naar kapitaal voor de opschaling van projecten op het gebied van schone energie, elektrificatie en industriële decarbonisatie toe.
Wereldwijde betekenis
Het Noorse staatsinvesteringsfonds is een van de meest invloedrijke institutionele beleggers ter wereld, met aandelenposities in meer dan 9,000 bedrijven en obligaties in meer dan 70 landen. De beslissingen over allocaties in de energietransitie wegen zwaar op de wereldmarkten en bepalen de verwachtingen voor de rol van langetermijnkapitaal in klimaatfinanciering.
Door Brookfields tweede transitiefonds te verankeren, positioneert NBIM zich binnen een coalitie van grote investeerders die miljarden investeren in infrastructuur die essentieel is voor het behalen van de klimaatdoelstellingen voor het midden van de eeuw. Deze stap weerspiegelt hoe governancemandaten, financiële strategie en klimaatbeleid samenkomen om kapitaalstromen wereldwijd te hervormen.
