• Парижская венчурная компания Serena привлекла 200 млн евро (215 млн долларов США) в ходе первого закрытия своего четвертого флагманского фонда, цель которого — достичь 250 млн евро к 2026 году.
• Сосредоточьтесь на ранних инвестициях в прикладные технологии искусственного интеллекта и климатические технологии, с объемом до 15 млн евро на стартап.
• Портфель уже охватывает страхование климатических рисков, устойчивую энергетику и углеродные технологии, что позиционирует Serena как ключевого финансиста климатического перехода в Европе.

Парижский сбор средств поддерживает амбиции Европы в области климата и искусственного интеллекта

Европейская венчурная компания Serena закрыла сделку на сумму 200 миллионов евро на финансирование своего четвёртого флагманского фонда, привлекая как долгосрочных инвесторов, так и новых институциональных и частных. Парижская компания планирует привлечь в общей сложности 250 миллионов евро к 2026 году. Средства будут направлены в стартапы, работающие на стыке прикладного искусственного интеллекта и климатических инноваций.

Фонд, один из крупнейших в этом году, привлечённых во Франции для этого сектора, выделит до 15 миллионов евро на компанию. Первые инвестиции включают в себя Formality, платформу управления контрактами, разработанную основателями TVTY, а также проекты в области климатических технологий, ориентированные на снижение выбросов углерода и энергоэффективность.

От науки о данных к декарбонизации

Фонд Serena, основанный в 2008 году Ксавье Лорфелином и Марком Фурнье, зарекомендовал себя как один из самых дисциплинированных и практичных венчурных инвесторов в Европе. В его портфель входят платформа Dataiku для анализа данных, биржа фрилансеров Malt, компания по страхованию климатических рисков Descartes Underwriting и компания Electra, специализирующаяся на устойчивой энергетике. Эти компании иллюстрируют двойную направленность, которую намерен развивать новый фонд: масштабирование цифрового интеллекта и развитие технологий, напрямую снижающих углеродный риск.

Предыдущий фонд Serena, Serena III, оказался каталитическим. В период с 2018 по 2024 год портфельные компании привлекли более 1.5 млрд евро, причём только в прошлом году было привлечено более 600 млн евро. Совокупная оценка 18 растущих компаний Serena приближается к 5 млрд евро. В этом году компания также зарегистрировала события, связанные с ликвидностью, в частности, выходы из акций Salsify и Booksy.

Строительство посредством активного управления

Отличительной особенностью Serena является модель, ориентированная на основателей. Её инвестиционная команда, в которую входят партнёры Себастьен Ле Руа, Оливье Мартре и Поль Мориу, поддерживается сетью ведущих специалистов и экспертов по устойчивому развитию. Так называемая «команда Serena» напрямую работает с основателями над проблемами масштабирования, разработкой дорожных карт продуктов и интеграцией ESG, обеспечивая уровень управления, которого не хватает многим европейским венчурным фондам.

Такая операционная экосистема рассматривается как основное преимущество в переполненном европейском венчурном пространстве, где климатическое финансирование становится все более конкурентным. «Поддержка климатических технологий требует большего, чем просто капитал. Необходимы экспертные знания, которые помогут основателям преобразовать инновации в коммерческую и нормативную устойчивость.», — сказал один из партнеров, объявляя о создании фонда.

СВЯЗАННАЯ СТАТЬЯ: Climate Tech Partners получает более 50 млн долларов на поддержку быстрорастущих стартапов в области климата

Климатические технологии в контексте европейской политики

Время выбрано стратегически. Европа уделяет больше внимания климату и ИИ, а регуляторные органы всё больше давят на учёт выбросов углерода, энергоэффективность и прозрачность данных. Serena позиционирует себя как проводник в этом переходе, выявляя стартапы с технологиями, способными удовлетворить как требования регуляторов, так и спрос инвесторов на надёжные климатически ориентированные активы.

Аналитика климатических рисков, платформы устойчивой энергетики и решения по учёту выбросов углерода занимают видное место в списке будущих инвестиций. Участие компании в Descartes Underwriting и Electra уже отражает срочную необходимость для Европы интегрировать климатические риски в страхование и ускорить развитие инфраструктуры электромобилей.

На что следует обратить внимание инвесторам

Для институциональных инвесторов и руководителей высшего звена первое закрытие сделки Серены на сумму 200 миллионов евро дает три сигнала:

1. Искусственный интеллект и климатические технологии объединяются — капитал перетекает в инструменты, связывающие интеллект с устойчивым развитием, от мониторинга выбросов углерода до прогнозного моделирования рисков.
2. Европейский венчурный капитал развивается — практические модели, подобные модели Серены, превращаются в платформы, которые сочетают в себе управление, дисциплину капитала и опыт в области устойчивого развития.
3. Согласование политики является движущей силой потока сделок — по мере ужесточения регулирования в ЕС фирмы, которые ожидают требований по раскрытию информации и повышению эффективности, смогут привлечь больше финансирования.

Глобальная актуальность

Более широкие ставки выходят за рамки Европы. Фонд Серены появился в то время, когда США и Азия также стремятся привлечь капитал в ИИ и низкоуглеродные технологии. Для глобальных инвесторов это иллюстрирует, как Европа пытается удержать позиции в стратегических технологиях, которые будут определять климатический переход.

Осталось собрать 50 миллионов евро, и Serena должна достичь своей цели к 2026 году. Однако, благодаря опыту масштабирования стартапов до миллиардных капитализаций и выхода из них, компания сохраняет за собой право оставаться ведущим инвестором компаний, где сочетаются искусственный интеллект и устойчивость к изменению климата.

Подписаться  Новости ESG на LinkedIn